Salir de Francia no borra, por sí solo, las plusvalías latentes sobre títulos. El exit tax Francia diferimientos es el nombre legal de ese expediente: el artículo 167 bis del Code général des impôts, que grava ciertas plusvalías latentes cuando el contribuyente deja de ser residente fiscal francés, y ofrece después un aplazamiento de pago (sursis de paiement) cuyos términos dependen del Estado de destino. La historia de que «el exit tax se abolió» es falsa.
Este artículo es información general para familias y family offices. No es un dictamen fiscal, una declaración ni un asesoramiento personalizado. La aplicación del artículo 167 bis, la medida de la plusvalía y el aplazamiento disponible dependen de los hechos del hogar y de un consejo capaz de leer el Código, el BOFiP y los impresos vigentes. Esta nota no inventa un cambio 2026 de los umbrales legales. Para un expediente vivo, las copias de trabajo son impots.gouv.fr y Légifrance.
Qué es el exit tax Francia diferimientos (y qué no es)
El artículo 167 bis es una regla de impuesto sobre la renta sobre plusvalías latentes, ciertos créditos de complemento de precio y algunas plusvalías ya en diferimiento, en el momento en que el contribuyente transfiere su domicilio fiscal fuera de Francia. No es un impuesto sobre el patrimonio. No es el IFI. No es un impuesto sobre la vivienda familiar. El inmueble sigue otras reglas de plusvalía, incluidas las de no residentes. Los contratos de assurance-vie no son los títulos del artículo 150-0 A a los que apunta el 167 bis.
El hecho generador es la transferencia de domicilio fiscal, que se reputa el día anterior a aquel en que el contribuyente deja de estar sujeto en Francia por el conjunto de sus rentas (artículo 167 bis III). La residencia se prueba con el artículo 4 B y los convenios. Un hogar «mudado» en sentido social cuyo foyer fiscal sigue en Francia no ha abierto el 167 bis. Los dos expedientes comparten hechos, no el mismo impreso.
Las pruebas legales: seis años, 50 %, 800.000 euros
El primer miembro es un historial de residencia. El contribuyente debe haber estado domiciliado fiscalmente en Francia al menos seis de los diez años anteriores a la transferencia. Es la puerta de la primera frase del artículo 167 bis I. Un recién llegado que se va a los cuatro años no está en este artículo para la carga de plusvalía latente. Un hogar de larga data que pasó dos de los últimos diez años en el extranjero aún puede estarlo.
El segundo miembro es la prueba de los títulos, alternativa y no acumulativa. En la fecha de la transferencia, los derechos, valores o títulos mencionados en el 1 del I del artículo 150-0 A, poseídos directa o indirectamente por los miembros del hogar, representan al menos el 50 % de los beneficios sociales de una sociedad, o tienen un valor global superior a 800.000 euros, determinado según las reglas de valoración que cita el artículo. El texto oficial está en el artículo 167 bis CGI en Légifrance. Este artículo no sustituye esas cifras por un «redondeo 2026». Légifrance e impots.gouv.fr siguen siendo el control.
Los créditos de complemento de precio entran en la carga con una prueba vecina: seis años de domicilio francés en los últimos diez, sin repetir en esa frase la alternativa de 800.000 euros. Las plusvalías ya en diferimiento al amparo de artículos más antiguos, en particular el 150-0 B ter, se ponen en carga a la salida (167 bis II).
La plusvalía latente es la diferencia entre el valor a la salida, determinado según las reglas a las que remite el artículo (incluido el 758 y el último párrafo del 973 I), y el precio de adquisición, o el valor retenido para los derechos de mutación si el título vino a título gratuito. Las reducciones por duración de tenencia que aún existen para ciertos títulos anteriores a 2018 pueden reducir la plusvalía, asimilándose la transferencia a una cesión para ese cálculo. Las minusvalías latentes medidas del mismo modo no son imputables a estas plusvalías latentes ni a otras (167 bis I 5).
El cálculo del impuesto: artículo 200 A, no un «tipo exit» casero
El artículo 167 bis II bis remite el impuesto sobre la renta de estas plusvalías y créditos al artículo 200 A: el tipo forfaitario del 200 A 1 por defecto o, si el contribuyente tributa según el 200 A 2, un cálculo diferencial respecto de la escala. Las plusvalías en diferimiento 150-0 B ter siguen el 200 A 2 ter. Los gravámenes sociales se añaden; no están «incluidos en el 167 bis» por folklore. Las familias no deben pegar un porcentaje único en un modelo de partida. La arquitectura del PFU, incluido el calco social del año de la salida, pertenece al mismo modelo que el inventario IFI pertenece a un expediente inmobiliario: texto distinto, mismo hogar.
El pago inmediato es el defecto legal si no hay aplazamiento. El aplazamiento cambia la tesorería, las garantías y el seguimiento, no la existencia del impuesto.
Sursis de pleno derecho: UE, socios y asistencia al recobro
El artículo 167 bis IV prevé un aplazamiento automático cuando el contribuyente transfiere su domicilio fiscal a un Estado miembro de la Unión Europea, o a otro Estado o territorio que haya celebrado con Francia un convenio de asistencia administrativa contra el fraude y la evasión y un convenio de asistencia mutua en materia de recobro de alcance similar a la Directiva 2010/24/UE, y que no sea un Estado o territorio no cooperativo en el sentido del artículo 238-0 A. Esa frase es legal. No es «cualquier rincón de Europa». Suiza no es un Estado miembro; la prueba de los dos convenios es una cuestión de consejo sobre la lista vigente.
El aplazamiento automático no significa que la plusvalía se olvide. El impuesto se establece. El pago se difiere. El contribuyente debe declarar aún plusvalías latentes, complementos de precio y plusvalías en diferimiento en la declaración del año de la salida. Service-public lista los impresos: formulario 2074-ETD (cerfa 14894) para el año de la transferencia, y formulario 2074-ETSL (cerfa 15901) para el seguimiento aligerado en años posteriores cuando nada ha puesto fin al aplazamiento ni ha creado una devolución. El servicio de impuestos de particulares no residentes de Noisy-le-Grand es el destinatario publicado. El defecto de producción de la declaración o del formulario de seguimiento hace inmediatamente exigible el impuesto aplazado (167 bis IX 4).
Garantías cuando el destino está fuera del IV
El artículo 167 bis V permite un aplazamiento a petición expresa cuando el destino no es un Estado del IV, o cuando el contribuyente abandona después un Estado del IV hacia un tercer Estado. Entonces se apilan tres condiciones: declarar los importes, designar un representante establecido en Francia autorizado a recibir las comunicaciones sobre base, recobro y contencioso, y constituir ante el contable público, antes de la partida, garantías propias para asegurar el recobro del crédito del Tesoro.
El importe de las garantías, antes de la partida, es el 12,8 % del importe bruto de plusvalías y créditos, sin las reducciones por duración de tenencia que pueden reducir la base final de impuesto sobre la renta. Las plusvalías 150-0 B ter siguen su propio tipo para este cálculo. Tras el aviso de liquidación, un complemento (o una liberación parcial) alinea la garantía con el impuesto calculado en el II bis. Las familias que tratan «una carta al inspector» como una garantía no obtendrán el aplazamiento. Avales bancarios, hipotecas y otras garantías que acepte el contable son las herramientas.
Qué pone fin al aplazamiento, qué condona el impuesto
El aplazamiento expira cuando ocurre un evento listado (167 bis VII 1): cesión, recompra, reembolso o anulación de los títulos (con reservas de canjes y aportaciones previstas); ciertas donaciones, sobre todo si el donante no está en un Estado del IV y no puede demostrar que eludir no era el motivo principal; el fallecimiento, para ciertas plusvalías en diferimiento antiguas; el cobro de un complemento de precio, o la aportación, cesión o donación del crédito en los casos previstos; y, para el 150-0 B ter, la cesión de los títulos recibidos. Cada apartado es más estrecho que el relato «si vendemos, pagamos».
Otro reloj puede condonar el impuesto sobre las plusvalías latentes del I sin cesión. A los dos años de la partida, o al regreso anticipado del domicilio fiscal a Francia, el impuesto de esas plusvalías latentes se condona de oficio, o se restituye si se pagó de inmediato, si los títulos (o los recibidos en un canje 150-0 B) siguen en el patrimonio. El plazo pasa a cinco años si el valor global definido en el I 1 superaba 2,57 millones de euros a la partida. El fallecimiento, y ciertas donaciones, también pueden condonar. El regreso a Francia con los títulos aún poseídos recoloca, para ciertas plusvalías en diferimiento, al contribuyente en la situación de no haber salido nunca (VII 3). Son condonaciones legales, no una negociación, y no una razón para quedarse en un tercer Estado cuatro años y once meses sin presentar el ETSL.
Si, en una cesión, la plusvalía real es inferior a la latente calculada a la partida, el impuesto se recálcula a la baja (VIII). Si hay pérdida, el impuesto de esa línea se condona. El impuesto extranjero pagado en el nuevo Estado sobre el mismo evento es imputable dentro de límites, primero contra gravámenes sociales y luego contra el impuesto sobre la renta. Las familias que pagan dos veces porque nadie mantuvo el expediente francés al día descubren el artículo VIII 5 a posteriori.
Lo que un family office debe inventariar
Listar todos los títulos del 1 del I del artículo 150-0 A, en el hogar, incluidos holdings y sociedades extranjeras, con fechas y precios de adquisición. Marcar los derechos al 50 % de los beneficios. Calcular un valor global defendible en la fecha de partida contemplada; 800.000 euros es una prueba legal, no un redondeo. Marcar diferimientos 150-0 B ter y complementos de precio. Mapear el destino respecto del IV: Estado miembro, tercer Estado con dos convenios, o ninguno. Si ninguno, abrir el expediente de garantías y representante antes de la partida; el Código dice «previamente a la partida» para las garantías del V, más la información de dirección en los dos meses tras cada transferencia (IX 5).
Luego construir un calendario de tesorería: impuesto si el aplazamiento expira por cesión, condonación si el reloj de dos o cinco años termina con los títulos aún poseídos, complemento de garantías tras el aviso, ETSL anual si no ocurrió nada. La regla ATAD de intereses de la nota ATAD 2026 es un techo de deducción societaria. El exit tax es una carga personal sobre plusvalías latentes. Ambos pueden convivir el mismo año de partida. Vellum mantiene ese inventario en un proceso solo de honorarios; la organización está en el mapa de servicios Vellum Finance. El BOFiP sigue siendo la capa de doctrina en bofip.impots.gouv.fr una vez el artículo está a la vista.
Conclusión
El exit tax en Francia sigue siendo el artículo 167 bis: plusvalías latentes sobre títulos visados cuando un residente de seis años sobre diez se va, si se cumple la prueba del 50 % o de 800.000 euros, más complementos de precio y ciertas plusvalías en diferimiento. El aplazamiento de pleno derecho existe para destinos del IV; el aplazamiento a petición, con representante en Francia y garantías al 12,8 %, existe para los demás. La vigilancia son los formularios ETD y ETSL. La condonación a los dos o cinco años, o al regreso, fallecimiento o donación cualificante, es legal. Las familias que leen Légifrance y presentan tratarán el impuesto como un reloj gobernado. Quienes inventan un umbral 2026, o suponen que el impuesto desapareció, lo encontrarán como una demanda de tesorería.
Discreción. Estabilidad. Prosperidad.
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